AI：是资本泡沫还是产业景气？
当前人工智能产业行情并非资本泡沫，而是基于坚实基本面和盈利高速增长所呈现的“越涨越便宜”的产业景气加速上行周期。
全球市场大直播
- 08:19中金：非农降温支持联储不加息、不降息 | 中金公司研报指出，6月美国新增非农就业5.7万人，低于市场预期，表明就业增长的加速势头有所降温。前值下修后，近三个月平均新增就业仍达11.1万人，显示劳动力市场
- 08:15中信证券：非农超预期走弱 市场加息预期下修 | 中信证券研报指出，2026年6月美国失业率4.2%，低于预期，新增非农就业人数也低于预期。5月为主要贡献的休闲酒店业在6月成为非农数据的拖累，不过该行业非季调就
- 08:14国金证券：8月—9月有望成为铜概念股错杀修复的主要窗口 | 国金证券研报称，当前铜概念股处于“低PE、高EPS韧性、商品未证伪”的组合阶段，市场仍按过去十年的宏观杀估值框架定价铜概念股，但本轮有色板块已经进入EPS驱动周
- 08:14华灿光电：Micro LED通讯应用业务尚未产生收入 | 华灿光电接受机构调研时表示，Micro LED通讯应用芯片样品已率先送测海外客户，公司正与产业链伙伴积极推进该技术的产业化落地，但目前尚未产生收入。
- 08:13华泰证券：6月非农超预期下行暂缓美联储短期加息压力 | 华泰证券研报称，6月美国新增非农不及预期，主要是由于此前受到Memorial day提前以及世界杯提振的休闲酒店、地方政府就业大幅回落；分行业看，服务和政府部门
- 08:12中信证券：供需与科技共振 稀土价值重估正当时 | 中信证券研报指出，2026年上半年氧化镨钕均价为73.1万元/吨，同比增长73.6%。供给侧，进口及回收出现明显减量，国内稀土管理政策执行力度趋严，稀土行业供给
- 08:08日经225指数跌幅扩大至1% | 日经225指数跌幅扩大至1%。
- 08:06三星光刻技术引入量子 机构关注的概念股出炉 | 据数据宝，量子技术或将被应用于芯片制造领域。据媒体7月2日报道，三星正计划在半导体光刻仿真技术引入量子计算，推动芯片集成密度与良率突破。A股方面，量子科技相关概
- 08:06韩国KOSPI指数转跌 | 韩国KOSPI指数转跌，此前一度涨1.5%。
- 08:05“医保找药”功能上线 覆盖全国所有定点医疗机构、零售药店 | 据央视新闻，为进一步提升医保服务便捷性，国家医保局依托全国统一的医保信息平台开发了“医保找药”功能，帮助参保群众更便捷查询医保药品及商保创新药在哪里可以买得到，
- 08:02日韩股市开盘 | 日经225指数跌0.08%，韩国KOSPI指数涨1.2%。
- 08:01半年度业绩预告盘点丨46家上市公司已披露 20家预计净利润最大增幅超100% | 7月3日，A股共12家上市公司披露2026年半年度业绩预告，11家报喜，占比91.67%，1家报忧。
从预告净利润金额来看，9家公司预计上 - 08:00今日重点关注 | 【重大事项】
15:00 国家卫生健康委就基层卫生健康综合试验区改革创新经验举行发布会
15:00 国新办就“勇担历 - 07:58华泰证券：全球半导体设备2028市场规模有望较2025翻倍 | 华泰证券研报表示，，根据对全球31家半导体制造公司资本开支和25家半导体设备企业增长预期的统计，机构预测：（1）2028年全球半导体制造企业资本开支有望达到34
- 07:53美法院裁定特朗普政府不得无听证长期拘押移民 | 据央视新闻，记者获悉，当地时间7月2日，美国第五巡回上诉法院裁定，美国移民与海关执法局（ICE）不得依据特朗普政府的大规模拘押政策，在不给予保释听证机会的情况下
- 07:52委内瑞拉地铁和铁路系统全面恢复运行 | 据央视新闻，当地时间7月2日，委内瑞拉交通部确认，该国地铁和铁路系统已全面恢复运行。委内瑞拉全国代表大会主席豪尔赫·罗德里格斯1日说，强震已造成2295人死亡、
- 07:47A股定增一览：17家公司披露定增进展 | Wind数据显示，7月3日，A股共17家公司发布定增相关公告。其中1家公司披露股票定增预案，4家定增预案获股东大会通过，6家定增预案获交易所通过，6家定增预案获
- 07:46华泰证券：看好储能和电力设备调整后的配置机遇 | 华泰证券指出，近日储能和电力设备板块股价整体回调，估计可能受到路透社6月30日新闻表述影响，新闻称美国正起草对华逆变器禁令，限制对象为联网光伏+储能逆变器 (c
上证指数 4028.90 -83.54 -2.03% 深证成指 15498.81 -620.36 -3.85% 科创综指 2346.28 -140.36 -5.64% 创业板指 4017.27 -243.45 -5.71% 沪深300 4812.30 -146.68 -2.96% 恒生指数 23055.03 174.01 0.76% 标普500指数 7483.24 0.01 0.00% 纳斯达克综合指数 25832.67 -207.36 -0.80%
盘前必读丨国内油价或迎来年内最大单次降幅；A股“人形机器人第一股”诞生在即
冰火两重天！道指创新高，芯片股拖累纳指，闪迪重挫14.13%，中概股普跌，国际油价走高
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从“瓦片经济”到“地瓜经济”：不止于工商财税，上海如何以科创孵化器重塑增长第一动力？︱一探·追光的你
Meta“卖算力”震动AI市场：算力过剩，还是过度恐慌？
沃什说服了特朗普先不降息？专访欧洲经济学家米霍夫
应对“K型分化”，下半年政策如何发力
国产铁牛“耕”新全球；宇树科技IPO注册获批
【今日速览】①AI数据中心成“芯”引擎，8英寸晶圆长期紧缺定局，代工进入紧平衡涨价时代（附标的）；②国产农机竞逐全球：弃“价格战”打“技术牌”，大马力机型成出海新引擎（附标的）；③国内油价或迎来年内最大单次降幅；④Anthropic据悉正与三星洽谈定制人工智能芯片；⑤机构指出，进入7月，随着不确定性下降，资金开始重新评估，市场对AI产业趋势的强烈共识将主要聚焦业绩预告，市场将从主题炒作转向业绩验证。行业配置聚焦科技成长、新能源、券商三大核心方向。
前5月堂食订单及营收均双位数增长，上海这个“美食汇”为何这么火
民间投资迎来万亿级风口，发改委列出优质项目清单
千亿解禁压顶：MINIMAX创3个多月新低，智谱市值跌破8000亿
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沃什辛特拉首秀：重申反对前瞻指引，引入新数据体系制定货币政策
龙虎榜解密：科技深调 低吸科技股还是调仓低位绩优股？
【周四复盘】A股主要指数今日下跌，市场资金风格剧烈分化；盘面上，科技股波动率放大，低位价值赛道持续走强。① 证监会批复同意宇树科技科创板IPO注册，叠加马斯克晒特斯拉Optimus擎天柱机器人生产团队合照为量产铺路，人形机器人板块持续走强。供货优必选的605***、人形机器人+PEEK材料概念股605***再度连板，新一批的机器人零部件概念股603***、工业机器人概念股603***等斩获首板。机器人板块投资逻辑变了吗？机器人板块能在中报季脱颖而出吗？② 半导体产业链、电子化学品、大消费、医药等板块继续活跃，今日龙虎榜显示电子级氢氟酸概念股002***获三机构合计净买入8535.75万元，深股通大幅净买入2.66亿元；市场连板股中，创新药概念股000***4连板，半导体概念股600***3连板，电子特气概念股002***2连板等，多股录得连板行情。哪些方向还能上车？③ Meta欲将闲置算力出租引发算力资本开支分歧，AI算力硬件集体下挫，PCB核心股002***跌停，五机构逆势净买入超4亿元，深股通净卖出2.36亿元。算力硬件短期是风险还是机遇？中报季临近，AI链中哪些板块有确定性机会？④ 玻璃基板巨头订单大增，机构称2026年为玻璃基板商业化元年，板块上涨行情加速。今日龙头股000***走出极致反转行情，早盘触及跌停午后大涨超8%，四机构大幅净买入14.57亿元，深股通同步净买入近5亿元。7月低位科技主线确定是玻璃基板了吗？⑤ 6月底至7月中旬，A股进入半年报业绩预告披露的窗口期。业绩主线来袭，权威机构的观点有哪些重点？如何避开中报大坑？
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上半年仅3家房企销售过千亿，头部央企排位竞争“白热化”
多重市场产业利空叠加，全球科技股遭遇“黑色星期四”
存储+芯片！公司AI MCU计划7月进行量产版本的投片
【臻选回顾】 近期，6月30日解读《液冷+锂电池+储能+氢能！公司数据中心冷却液产品已获得华为技术认证，并被列入认证名录》，龙蟠科技7月1日高开高走收涨6.26%，7月2日再度收涨5.11； 6月23日解读《MLCC+碳纤维+膜材+国产替代！公司已启动MLCC基膜产品客户送样工作》，南亚新材7月1日收涨5.7%，7月2日逆市收涨2.64%，股价刷新历史新高； 6月8日解读《锂电电解液+氟化工+液冷+光刻胶！公司子公司与宁德时代签订电解液合作协议，预计2026-2028年采购量合计47万吨》，永太科技7月1日涨停，7月2日再度放量冲击涨停，最终收涨7.61%。 【本期摘要】 ①存储芯片+MCU芯片+AI芯片+AI算力！公司AI MCU计划7月进行量产版本的投片； ②电子特气+半导体+国产替代！公司是最大的内资氦气供应商，已服务11座12寸晶圆厂； ③AI算力+CPO+液冷+数据中心！公司是字节、阿里、腾讯等头部互联网企业的数据中心交换机核心供应商。
AI进化速递 | AI版支付宝“阿宝”开放公测
银行板块近30亿增持计划完成，多家银行成立市值管理小组
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AI化身中医“望闻问切” 智能诊疗“卡”在进医院 算力内卷热度渐退 产业落地成真正“硬骨头”｜一览
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5.2米常规车长非要5.4米5.6米，普通车位连塞都塞不进，车企盲目追求“大大大”本质上是对公共利益的挑战︱一览
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个人养老金制度虽已普及，但“开而不投、投而不活”的困局凸显了缺乏引导、方案翻译及持续陪伴的三大缺失，亟需引入买方投顾将模糊的养老愿望转化为可执行的专业配置方案。
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